Definición de modelo financiero
El modelado financiero implica el uso de una hoja de cálculo para proyectar el impacto de varios eventos o decisiones futuros. Dicho modelo es una representación matemática de las variables clave que afectan a una organización. Se utiliza para estimar cómo los escenarios futuros afectarán el desempeño y la posición financiera de una empresa. Este modelo generalmente se construye en una hoja de cálculo electrónica, utilizando ingresos y gastos a nivel de resumen y empleando fórmulas que cambian los resultados del modelo cuando se modifican ciertas variables. Por ejemplo, las variables podrían usarse para modelar el impacto de un aumento en los precios de la energía, una disminución en los precios de los productos, un retiro de productos, un cambio en la tasa de crecimiento de las ventas o una huelga de empleados exitosa que resulte en un aumento en los costos de compensación y beneficios. .
Un modelo financiero es útil para estimar los efectos de varios escenarios en un período corto de tiempo, aunque su efectividad depende de qué tan bien el modelo imita el negocio. Un analista puede utilizar un modelo financiero de varias formas, como:
Adquisiciones . Determinar el rango de resultados posibles que un adquirente puede esperar con un adquirido, dependiendo de las acciones que tome después de que se haya cerrado el trato.
Presupuesto . Desarrollar varios escenarios como parte del proceso de presupuestación, para decidir qué escenarios seguir cuando se construye un presupuesto detallado.
Presupuesto de capital . Determinar una variedad de resultados que podrían afectar el rendimiento del flujo de efectivo relacionado con una posible compra de activos fijos.
Análisis de riesgo . Determinar qué variables pueden tener el mayor efecto negativo en una empresa, como parte de un análisis de riesgo formal.
Hay dos problemas potenciales con los modelos financieros. Una es que un modelo puede no tener en cuenta adecuadamente las variables que afectarán los resultados futuros proyectados del modelo. El otro problema es que un modelo más complejo corre el riesgo de tener errores de cálculo incorporados, que pueden ser difíciles de detectar.
