Análisis financiero
El análisis financiero es el examen de la información financiera para tomar decisiones comerciales. Este análisis generalmente implica un examen de la rentabilidad, los flujos de efectivo y el riesgo históricos y proyectados. Puede resultar en la reasignación de recursos hacia o desde una empresa o una operación interna específica. Este tipo de análisis se aplica particularmente bien a las siguientes situaciones:
Decisiones de inversión por inversor externo . En esta situación, un analista financiero o inversor revisa los estados financieros y las divulgaciones adjuntas de una empresa para ver si vale la pena invertir o prestar dinero a la entidad. Esto generalmente implica un análisis de razones para ver si la organización es lo suficientemente líquida y genera una cantidad suficiente de flujo de efectivo. También puede involucrar la combinación de la información en los estados financieros para múltiples períodos para derivar líneas de tendencia que se pueden usar para extrapolar los resultados financieros al futuro.
Decisiones de inversión por inversor interno . En esta situación, un analista interno revisa los flujos de efectivo proyectados y otra información relacionada con una posible inversión (generalmente para un activo fijo). La intención es ver si las salidas de efectivo esperadas del proyecto generarán un retorno de la inversión suficiente. Este examen también puede centrarse en si alquilar, arrendar o comprar un activo.
La fuente clave de información para el análisis financiero son los estados financieros de una empresa. El analista financiero utiliza estos documentos para derivar índices, crear líneas de tendencia y realizar comparaciones con información similar para empresas comparables.
El resultado del análisis financiero puede ser cualquiera de estas decisiones:
Si invertir en un negocio y a qué precio por acción.
Si prestar dinero a una empresa y, de ser así, qué condiciones ofrecer.
Ya sea para invertir internamente en un activo o capital de trabajo y cómo financiarlo.
El análisis financiero es una de las herramientas clave que necesitan los gerentes de una empresa para examinar cómo se está desempeñando su organización. Por esta razón, están constantemente consultando al analista financiero sobre la rentabilidad, los flujos de efectivo y otros aspectos financieros de su negocio.
