Definición de interés imputado
El interés imputado es la tasa de interés estimada de la deuda, en lugar de la tasa contenida en el contrato de deuda. El interés imputado se utiliza cuando la tasa asociada con una deuda varía notablemente de la tasa de mercado. El IRS también lo utiliza para recaudar impuestos sobre valores de deuda que pagan un interés mínimo o ningún interés.
Cuando dos partes realizan una transacción comercial que implica el pago con un pagaré, la suposición predeterminada es que la tasa de interés asociada con el pagaré será cercana a la tasa de interés del mercado. Sin embargo, hay ocasiones en las que no se establece ninguna tasa de interés o cuando la tasa establecida se aparta significativamente de la tasa de mercado.
Si las tasas de interés declaradas y de mercado son sustancialmente diferentes, es necesario registrar la transacción utilizando una tasa de interés que esté más de acuerdo con la tasa de mercado. La tasa que debe utilizarse es una que se aproxime a la tasa que se habría utilizado si un prestatario y un prestamista independientes hubieran celebrado un acuerdo similar en términos y condiciones comparables. Esta guía no se aplica a las siguientes situaciones:
Cuentas por cobrar y cuentas por pagar utilizando términos comerciales habituales que no superen un año
Anticipos, depósitos y depósitos de seguridad
Actividades de préstamos en efectivo a clientes de una institución financiera
Cuando las tasas de interés se ven afectadas por una agencia gubernamental (como un bono exento de impuestos)
Transacciones entre entidades de propiedad común (como entre subsidiarias)
Si está disponible, la opción preferida para derivar el interés imputado es ubicar el precio de cambio establecido de los bienes o servicios involucrados en la transacción y usarlo como base para calcular la tasa de interés. Se presume que el precio de cambio es el precio pagado en una compra al contado. En esencia, esto significa que los bienes o servicios se registrarán a su valor razonable. Cualquier diferencia entre el valor presente del pagaré y el valor razonable de los bienes o servicios se contabilizará entonces como un cambio en los gastos por intereses (es decir, como un descuento o prima del pagaré) durante la vida del pagaré.
Si no es posible determinar el precio de cambio establecido, se debe derivar una tasa de interés aplicable al momento de la emisión del pagaré. La tasa seleccionada debe ser la tasa prevaleciente para prestatarios similares con calificaciones crediticias similares, que puede ajustarse aún más por los siguientes factores:
La posición crediticia del prestatario
Pactos restrictivos en la nota
Garantía en la nota
Consecuencias fiscales para el comprador y el vendedor
La tasa a la que el prestatario puede obtener financiamiento similar de otras fuentes.
Cualquier cambio posterior en la tasa de interés de mercado se ignorará a los efectos de esta transacción.
Una vez que se ha seleccionado la tasa de interés correcta, úsela para amortizar la diferencia entre la tasa de interés imputada y la tasa del pagaré durante la vida del pagaré, y la diferencia se carga a la cuenta de gastos por intereses. A esto se le llama método de interés. El siguiente ejemplo ilustra el concepto.
Ejemplo de interés imputado
Industrias Armadillo emite un bono de $ 5,000,000 a una tasa establecida de 5% de interés, donde los inversionistas están comprando emisiones similares al 8% de interés. Los bonos pagan intereses anualmente y se reembolsarán en seis años.
Para ganar la tasa de mercado del 8% de interés, los inversionistas compran los bonos Armadillo con descuento. El siguiente cálculo se utiliza para derivar el descuento sobre el bono, que se compone de los valores presentes de un flujo de pagos de intereses y el valor presente de $ 5,000,000 pagaderos en seis años, con ambos cálculos basados en la tasa de interés del 8%:
